Gol conclui refinanciamento de R$ 1,2 bilh�o em d�vida de curto prazo

A Gol anuncia que finalizou o refinanciamento de sua d�vida banc�ria de curto prazo de R$ 1,2 bilh�o, por meio da extens�o da 7� S�rie de Deb�ntures e da emiss�o da 8� S�rie de Deb�ntures Simples N�o-Convers�veis. A transa��o realizada com esfor�os restritos, segundo fato relevante divulgado nesta ter�a-feira, 26, foi liderada por um sindicato de bancos formado por UBS BB, Bradesco BBI e Santander.

"A finaliza��o do refinanciamento de R$ 1,2 bilh�o da d�vida de curto prazo, e a consequente conclus�o do nosso programa de liability management, n�o poderiam ter ocorrido em melhor momento," afirma Richard Lark, vice-presidente financeiro da Gol. "Agora, comparativamente aos nossos pares, o balan�o patrimonial da Gol est� numa posi��o mais forte em termos de endividamento, o que entendemos ser uma vantagem competitiva no atual ambiente de mercado."

Conforme an�ncio dos termos e condi��es do refinanciamento da companhia em setembro, a emiss�o dessas deb�ntures representa a �ltima etapa do programa de liability management, o que permitir� que a empresa retorne ao seu menor patamar de d�vida banc�ria de curto prazo desde 2014, com um montante aproximado de R$ 0,5 bilh�o.

Segundo a empresa, no per�odo de 19 meses encerrados no m�s passado, a extra��o de valor dos ativos da Gol, propiciou uma redu��o de R$ 3,3 bilh�es na sua d�vida financeira de curto prazo. O passivo de arrendamento manteve-se em aproximadamente 46% do total do endividamento, com uma taxa de desconto est�vel em IFRS16.

Os recursos das deb�ntures ser�o utilizados integralmente para refinanciar a d�vida de curto prazo da companhia e estender o prazo m�dio dos passivos para 3,3 anos, um aumento de mais de dois anos. Isso inclui R$ 0,6 bilh�o do saldo remanescente da 7� emiss�o de deb�ntures, e aproximadamente R$0,6 bilh�o de linhas de cr�dito de financiamento � exporta��o (Finimps) e linhas de cr�dito para capital de giro.

Segundo a empresa, a transa��o tamb�m melhorar� as m�tricas de cr�dito, casando de maneira mais adequada os ativos e passivos futuros, assim como reduzindo o custo de d�vida da companhia. O pr�ximo vencimento material de endividamento da Gol somente ocorrer� em julho de 2024.

Deb�ntures

As deb�ntures ser�o remuneradas a uma taxa de CDI+4,5% (uma redu��o de aproximadamente 20% no spread sobre CDI) e ter�o data de vencimento de tr�s anos ap�s a emiss�o. Os pagamentos de principal e juros ser�o mensais, ap�s per�odo de car�ncia de 12 meses para principal e de seis meses para juros.

As deb�ntures s�o resgat�veis, total ou parcialmente, a qualquer momento ap�s emiss�o. Elas ter�o garantias fidejuss�rias da companhia e garantia real prestada pela GLA na forma de cess�o fiduci�ria de determinados receb�veis de cart�o de cr�dito, com a preserva��o dos direitos de antecipa��o dos receb�veis dessas garantias.

"A disciplinada gest�o financeira da Gol ao longo da pandemia fortaleceu seu balan�o patrimonial e reduziu o endividamento de curto prazo, preservando a liquidez em patamares adequados para a manuten��o das opera��es. Ainda conforme o comunicado, a companhia tamb�m concluiu importantes iniciativas parar o equil�brio de sua estrutura de capital, como a amortiza��o do Term Loan no montante de US$ 300 milh�es, a emiss�o de US$ 650 milh�es de Senior Secured Notes 2026, aumento de capital de R$ 423 milh�es, e a aquisi��o da participa��o minorit�ria no seu programa de fidelidade Smiles no valor de R$ 1,3 bilh�o.