O Tesouro Nacional captou US$ 3,2 bilh�es de investidores norte-americanos e europeus com taxa de juros de 4,305% ao ano – o maior valor para emiss�es no exterior em mais de tr�s anos. O dinheiro veio da emiss�o de t�tulos da d�vida externa com vencimento em janeiro de 2025, feita hoje (23).
O governo pega dinheiro emprestado dos investidores internacionais por meio do lan�amento de t�tulos da d�vida externa com o compromisso de devolver os recursos com juros. Isso significa que o Brasil devolver� o dinheiro daqui a dez anos com a corre��o acordada, ou seja, de 4,305% ao ano. A taxa � a maior registrada para pap�is de dez anos desde julho de 2010, quando os juros tinham somado 4,547% ao ano.
Taxas menores de juros indicam menor grau de desconfian�a dos investidores de que o Brasil n�o conseguir� pagar a d�vida. De acordo com o governo, as condi��es atuais de mercado, ainda afetado pela turbul�ncia financeira internacional, impactaram os juros. A taxa obtida hoje � quase 2 pontos percentuais superior aos menores juros da hist�ria para emiss�es externas, de 2,686% ao ano, obtida em uma emiss�o em setembro do ano passado.
A procura, informou o governo, foi maior que a oferta de t�tulos, mas os t�cnicos n�o divulgaram o valor exato. Al�m de vender t�tulos, o Tesouro recomprou pap�is em poder dos investidores para melhorar o perfil da d�vida p�blica externa e retirar de circula��o t�tulos que pagavam juros mais altos. O �rg�o, no entanto, s� divulgar� amanh� (24) quanto do montante de US$ 3,2 bilh�es foi pago com recursos novos e quanto foi comprado por meio da troca de t�tulos antigos.
A diferen�a em rela��o aos t�tulos do Tesouro americano foi a maior desde 2009, no auge da crise financeira internacional. A taxa do t�tulo brasileiro foi 180 pontos acima que a dos t�tulos norte-americanos de dez anos. Os b�nus do governo dos Estados Unidos s�o considerados os pap�is mais seguros do mundo. A proximidade da faixa tamb�m indica como os investidores avaliam o risco de calote do governo brasileiro.
O Tesouro pretende ofertar mais US$ 50 milh�es ao mercado asi�tico nas pr�ximas horas. O resultado final da emiss�o ser� anunciado amanh� (24) pela manh�. Os recursos captados no exterior ser�o incorporados �s reservas internacionais do pa�s em 1º de novembro.
A �ltima vez que o Tesouro captou recursos no exterior ocorreu em maio deste ano. Na opera��o, o Tesouro Nacional vendeu de US$ 800 milh�es em t�tulos. Os pap�is, com vencimento em 5 de janeiro de 2023, tiveram taxa de retorno para o investidor de 2,75% ao ano, no segundo menor n�vel da hist�ria.