A confirma��o da fus�o entre as companhias de ensino Kroton e Est�cio, comunicada na tarde de ontem em Belo Horizonte, bate o martelo na forma��o do maior grupo de educa��o do pa�s. Os acionistas das duas empresas deram o seu aval � opera��o por unanimidade, em assembleias extraordin�rias. A fus�o foi aprovada depois de a Kroton elevar sua oferta pela Est�cio incluindo o pagamento de R$ 420 milh�es em distribui��o de dividendos aos atuais acionistas da vice-l�der do mercado. A Est�cio vinha sendo disputada tamb�m pelo grupo Ser, l�der do setor no Nordeste.
A opera��o est� avaliada em R$ 5,5 bilh�es e sua concretiza��o ainda est� condicionada � an�lise pr�via e valida��o do Conselho Administrativo de Defesa Econ�mica (Cade). A Kroton vem aumentado sua participa��o no mercado de forma r�pida e constante. Em 2013, em uma opera��o envolvendo a��es avaliadas em cerca de R$ 5 bilh�es, o grupo – que nasceu em Minas h� quase 50 anos, com a rede Pit�goras –, incorporou a Anhanguera Educacional. A fus�o criou um gigante da educa��o superior, que agora se torna um dos maiores do mundo. O grupo tem cerca de 1 milh�o de alunos e a Est�cio, 588 mil.
Com opera��es concentradas no Sul, Sudeste e Centro-Oeste, o grupo Kroton mant�m a lideran�a do setor. Em Minas, atua na capital e no interior. No ensino superior, s�o oferecidos cursos de gradua��o e p�s-gradua��o nos formatos presencial e a dist�ncia. Na educa��o b�sica, a Kroton atua com a Rede Pit�goras, uma �rea de neg�cio que fornece sistemas de ensino a 245 mil alunos, de 713 escolas associadas, em todo o Brasil, compreendendo material did�tico, treinamento, avalia��o e tecnologia educacional.
No ensino superior, s�o cerca de 1 milh�o de alunos matriculados nas 130 unidades do grupo e mais de 726 polos de educa��o a dist�ncia nas institui��es Anhanguera, Fama, Pit�goras, Uniasselvi, Unic, Uniderp, Unime, Unirondon e Unopar. Com a marca LFG, atua no segmento de cursos preparat�rios para concursos p�blicos e a Ordem dos Advogados do Brasil (OAB).
Os acionistas aprovaram por unanimidade a fus�o nos termos do protocolo de combina��o de neg�cios que j� havia sido divulgado. A base da transa��o � uma permuta de a��es, com a rela��o de troca em 1,281 a��o da Kroton para cada papel da Est�cio.
Em decorr�ncia da opera��o, os acionistas da Kroton autorizaram o aumento do capital social no valor de R$ 5.136.669.880,52. A assembleia contou com acionistas representando mais de 69,5% do capital social votante da Kroton. Os s�cios da Est�cio tamb�m aprovaram por unanimidade o protocolo de combina��o de a��es. Foi aprovada ainda a dispensa da realiza��o, pela Kroton, de oferta p�blica de a��es.
CONCENTRA��O
Em junho, a Ordem dos Advogados do Brasil do Rio de Janeiro (OAB-RJ) apresentou medida no Conselho Administrativo de Defesa Econ�mica (Cade) contra o interesse pela fus�o. A OAB argumentou que a opera��o traria concentra��o econ�mica ilegal, superior a 30%, quando o limite estabelecido pelo Cade � de 20%. (Com ag�ncias)